Option Trading-এর জগতে, Technical Indicators হলো একটি গুরুত্বপূর্ণ Tool, যা Trader-দের Smart Decision নিতে সাহায্য করে। এটি এমন একটি Trading System, যেখানে বিভিন্ন Market Condition অনুযায়ী Profit করা সম্ভব।
তবে, Beginner Trader-দের জন্য Option Trading অনেক সময় Challenging হতে পারে। কিন্তু সঠিক Technical Indicators ব্যবহার করলে Market Trend Identify করা, Volatility বুঝতে পারা, এবং Best Entry-Exit Point নির্ধারণ করা সহজ হয়ে যায়।
এই Blog-এ, আমরা Options Trading-এর জন্য Best Indicators নিয়ে আলোচনা করব এবং কীভাবে সেগুলো আপনার Trading Experience আরও Profitable করতে পারে, তা দেখব।
Option Trading কী?
Option Trading হল এক ধরনের Trading Strategy যেখানে Investor দের একটি নির্দিষ্ট Time Frame-র মধ্যে Predetermined Price-এ একটি Underlying Asset Buy বা Sell করার Right থাকে, কিন্তু এই Contract গুলি Buy বা Sell করার কোনো Obligation প্রদান করে না। এই Contract গুলিকে Option বলা হয়।
Also Read: অপশন ট্রেডিং কি ? – Option Trading for Beginners in Bangla
Option Trading Indicators কী?
Option Trading Indicator হল Mathematical Calculations বা Tools যা Trader-দের মার্কেট Condition Analysis করতে সাহায্য করে। এই Indicators গুলি মূলত Price, Volume, এবং অন্যান্য Data থেকে Mathematical ভাবে গঠন করা হয়। এই Indicators-এর মাধ্যমে Trader রা Future-এ Price এর Movement Forecast করতে পারে এবং এদের সাহায্যে তারা আরও সঠিক Trading সিদ্ধান্ত নিতে পারে।
List of Top 15 Best Indicators for Option Trading
1. Moving Average (MA)
Moving Average হল একটি Trend Indicator, যা নির্দিষ্ট সময়ের Price-এর Average হিসাব করে Market Trend বুঝতে সাহায্য করে। এটি Price Fluctuation কমিয়ে একটি Smooth Line তৈরি করে, যা Random Price Movement-এর প্রভাব কমায়।
Moving Average Timeframes: Trader রা তাদের প্রয়োজন অনুযায়ী বিভিন্ন Timeframe-এ Moving Average ব্যবহার করতে পারে— যেমন 5 Min, 15 Min, 30 Min,1day, 1 Week ইত্যাদি।
- Short-Term Traders: সাধারণত 13-day এবং 21-day Simple Moving Average ব্যবহার করে।
- Long-Term Traders: সাধারণত 50-day, 100-day, এবং 200-day Simple Moving Average ব্যবহার করে।
কিভাবে কাজ করে?
যদি Moving Average Line Horizontally থাকে, তাহলে বুঝতে হবে Price Range-এর মধ্যে রয়েছে। যদি Line উপরের দিকে উঠে যায়, তাহলে Uptrend বোঝায়। তবে, Moving Average Future-এর Price Predict করতে পারে না, এটি শুধুমাত্র Past-এর Price Movement দেখায়।
- Bullish Crossover: যদি Short Term Moving Average, Long Term Moving Average-এর ওপরে যায়, তাহলে Buy Signal পাওয়া যায়।
- Bullish Crossover: যদি Long Term Moving Average, Short Term Moving Average-এর নিচে নামে, তাহলে Sell Signal পাওয়া যায়।
2. Relative Strength Index (RSI)
RSI Indicator হল একটি Momentum Oscillator, যা Price এর Momentum ও Change পরিমাপ করে। এটি মূলত মার্কেটের Overbought বা Oversold Condition Identify করতে ব্যবহৃত হয়।
কিভাবে কাজ করে?
- RSI > 70: যখন RSI 70-এর উপরে যায়, তখন মার্কেট Overbought Condition-এ থাকে, যা Price Correction বা Downtrend শুরু হওয়ার সম্ভাবনা বাড়ায়।।
- RSI < 30: যখন RSI 30-এর নিচে নামে, তখন মার্কেট Oversold Condition -এ থাকে, যা Price Reversal বা Uptrend শুরু হওয়ার সম্ভাবনা বাড়ায়।
Also Read: Stock Market-এ RSI Indicator কী এবং কী ভাবে কাজ করে ?
3. Bollinger Bands
Bollinger Bands মার্কেটের Volatility পরিমাপের জন্য ব্যবহৃত হয়। এটি একটি 20-day Moving Average (Middle Band) এবং তার উপর ও নিচে দুটি Standard Deviation Line নিয়ে তৈরি হয়।
- Middle Band – 20-day Moving Average
- Upper Band – Middle Band + 2 Standard Deviation
- Lower Band – Middle Band – 2 Standard Deviation
কিভাবে কাজ করে?
- যখন Volatility Increase হয় তখন Band গুলি Expand হয়।
- যখন Volatility Decrease হয় তখন Band গুলি Contract হয়।
- যদি Stock এর Price Upper Band Touch করে, তাহলে এটি Overbought Condition বোঝায়।
- যদি Stock এর Price Lower Band Touch করে, তাহলে এটি Oversold Condition বোঝায়।
- Bands Squeeze In হলে Breakout বা Major Price Movement-এর সম্ভাবনা বাড়ে।
Also Read: শেয়ার বাজারের সেরা 5 টি Technical Analysis Tools
4. Moving Average Convergence Divergence (MACD)
MACD হল একটি Trend-Following Momentum Indicator , যা দুটি Moving Average-এর সম্পর্ক Analysis করে। এটি Trend Direction, Momentum এবং Potential Reversal Point Identify করতে সাহায্য করে।
- MACD Line: 26 EMA এবং 12 EMA-এর মধ্যে পার্থক্য।
- Signal Line MACD Line এর 9-Day EMA।
- Histogram: MACD Line এবং Signal Line এর মধ্যে পার্থক্য।
কিভাবে কাজ করে?
- Buy Signal: যখন MACD Line Signal Line কে নিচ থেকে ওপরে Cross করে তখন Buy Signal তৈরি হয়।
- Sell Signal: যখন MACD Line Signal Line কে উপরের থেকে নিচে Cross করে তখন Sell Signal তৈরি হয়।
Also Read: Momentum ট্রেডিং কি ? এর কৌশল এবং সুবিধা
5. Put-Call Ratio (PCR)
Option Trading-এ Put-Call Ratio (PCR) একটি Powerful Indicator যা Put Option এবং Call Option-এর Trade Volume-এর Ratio Measure করে। এটি মার্কেটের Sentiment (Bullish, Bearish বা Neutral) Analyze করতে সাহায্য করে এবং মার্কেটের Potential Reversal Identify করতে Effective।
Formula for Put-Call Ratio (PCR):
Put Volume: একটি নির্দিষ্ট Period-এ Trade হওয়া Put Option-এর Number।
Call Volume: একটি নির্দিষ্ট Period-এ Trade হওয়া Call Option-এর Number।
যেমন, যদি 1,500 Put এবং 1100 Call Trade হয় একটি Stock-এর জন্য, তবে PCR হবে:
এই Value টি মার্কেটের Strong Bearish Momentum Indication দেয়, কারণ Trader রা Call-এর তুলনায় বেশি Put Buy করেছে।
কিভাবে কাজ করে PCR?
- PCR > 1: এটি মার্কেটের Bearish Sentiment-এর Indicate করে।
- PCR < 1: এটি মার্কেটের Bullish Sentiment-এর Indicate করে।
- PCR ≈ 1: এটি Neutral Sentiment Indicate করে।
Also Read: কল অপশন বোঝার জন্য নতুনদের জন্য একটি গাইড।
Also Read: পুট অপশন বোঝার জন্য নতুনদের জন্য একটি গাইড।
6. Money Flow Index (MFI)
Money Flow Index (MFI) হল একটি Volume -Weighted Momentum Indicator, যা একটি Specific Period-এ একটি Asset-এর মধ্যে Inflow এবং Outflow পরিমাপ করে। এটি RSI-এর মতো হলেও, এর হিসাবের মধ্যে Volume কেও অন্তর্ভুক্ত করা হয়।
কিভাবে কাজ করে?
MFI 0 থেকে 100 এর মধ্যে পরিবর্তিত হয়।
- MFI > 80: এটি Overbought Condition কে Indicate করে, যা একটি Price কমার Signal হতে পারে।
- MFI < 20: এটি Oversold Condition কে Indicate করে, যা একটি Price বাড়ার Signal হতে পারে।
7. Stochastic Oscillator
Stochastic Oscillator একটি Momentum Indicator, যা নির্দিষ্ট সময়ের মধ্যে কোনো Stock-এর Closing Price-কে তার Price Range-এর সাথে তুলনা করে। এটি Overbought এবং Oversold Condition এবং Potential Trend Reversal Identify করতে ব্যবহার হয়।
কিভাবে কাজ করে?
Stochastic Oscillator-এর Value 0 থেকে 100-এর মধ্যে থাকে।
- 80-এর উপরে: এটি Overbought Signal দেয়, যা Potential Price Correction-এর Signal হতে পারে।
- 20-এর নিচে: এটি Oversold Signal দেয়, যা Potential Uptrend-এর Signal হতে পারে।
8. Stochastic RSI
Stochastic RSI হল একটি Momentum Indicator, যা Relative Strength Index (RSI)-এর উপর ভিত্তি করে তৈরি। এটি RSI-এর Value-কে নির্দিষ্ট সময়ের High-Low Range-এর সাথে তুলনা করে Overbought এবং Oversold Condition Identfy করতে সাহায্য করে।
কিভাবে কাজ করে?
Stochastic RSI-এর Value 0 থেকে 1 (বা 0 থেকে 100 Scale) থাকে।
- 80-এর উপরে: এটি Overbought Condition নির্দেশ করে, যা Potential Price Reversal বা Correction সংকেত দিতে পারে।
- 20-এর নিচে: এটি Oversold Potential নির্দেশ করে, যা Potential Uptrend-এর ইঙ্গিত দিতে পারে।
Trader রা সাধারণত %K এবং %D Line ব্যবহার করে Signal Confirm করেন। যদি %K Line %D Line-এর উপরে উঠে যায়, তাহলে এটি Bullish Signal দেয়। আর যদি %K Line %D Line-এর নিচে নেমে যায়, তাহলে এটি Bearish Signal দেয়।
9. Average Directional Index (ADX)
Average Directional Index (ADX) হল একটি Trend Strength Indicator, যা মার্কেটের Trend-এর Strength Measure করতে ব্যবহৃত হয়। এটি Directional Movement Index (DMI)-এর অংশ এবং +DI, -DI ও ADX Line-র মাধ্যমে মার্কেটের Movement Analyse করে।
কিভাবে কাজ করে?
ADX-এর Value 0 থেকে 100-এর মধ্যে থাকে।
- ADX < 20: Weak Trend Indicate করে (Market Sideways বা Range-Bound)।
- ADX > 20: Strong Trend Indicate করে।
- ADX > 40: Strong Trend Indicate করে, যা Bullish বা Bearish হতে পারে।
10. Fibonacci Retracement
Fibonacci Retracement Level গুলি Potential Price Reversal পূর্বাভাস দিতে ব্যবহৃত হয়। Trader রা এই Level গুলি ব্যবহার করে Potential Support ও Resistance Area চিহ্নিত করেন।
কিভাবে কাজ করে?
- Fibonacci Level গুলি Significant High ও Low এর মধ্যে আঁকা হয়।
- Key Retracement Level গুলি হল 23.6%, 38.2%, 50%, 61.8% ও 78.6%।
- Price এই Level গুলিতে ফিরে এসে Retrace নিয়ে মূল Trend অনুসরণ করতে পারে।
Support Zone: যদি Price Fibonacci Level এ নেমে এসে পুনরায় উপরে ওঠে, তবে এটি Strong Support নির্দেশ করে।
Resistance Zone: যদি Price Fibonacci Level এ পৌঁছে Resistance এর সম্মুখীন হয়, তবে এটি Resistance হিসাবে কাজ করতে পারে।
11. Average True Range (ATR)
Average True Range (ATR) হল একটি Volatility Indicator, যা একটি নির্দিষ্ট সময়কালের মধ্যে Price ওঠানামার Average Range Measure করে। এটি মার্কেটের Movement বোঝার জন্য ব্যবহৃত হয়, তবে Trend-র Direction সরাসরি প্রদান করে না।
কিভাবে কাজ করে?
High ATR: এটি High Volatility Indicate করে, যা Larger Price Movement-র ইঙ্গিত দিতে পারে।
Low ATR: এটি Low Volatility Indicate করে, যা Narrow Trading Range বা Sideways মার্কেট বোঝায়।
- High ATR মানে Stop Loss বেশি দূরে Set করা যেতে পারে, আর Low ATR মানে Stop-Loss Close রাখা যেতে পারে।
- ATR Sudden Increase হলে মার্কেটে বড় পরিবর্তনের সম্ভাবনা থাকে।
- ATR বেড়ে গেলে Potential.Breakout Indicate দিতে পারে।
12. Supertrend Indicator
Supertrend Indicator একটি Trend -Following Technical Tool যা Current Market Trend Determine করতে ব্যবহৃত হয়। এটি Average True Range (ATR) এর উপর ভিত্তি করে কাজ করে এবং মার্কেটের Direction পরিবর্তিত হয়।
কিভাবে কাজ করে?
যখন Supertrend Price-এর উপরে থাকে, তখন এটি Downtrend (Bearish Market) নির্দেশ করে, আর যখন Supertrend Price-এর নিচে থাকে, তখন এটি Uptrend (Bullish Market) নির্দেশ করে।
Buy Signal: যখন Price Supertrend Line টির উপরে চলে যায়, এটি একটি Potential Buy Signal নির্দেশ করে।
Sell Signal: যখন Price Supertrend Line টির নিচে চলে যায়, এটি একটি Potential Sell Signal নির্দেশ করে।
13. Volume-Weighted Average Price (VWAP)
Volume-Weighted Average Price (VWAP) হল একটি Technical Indicator যা Stock-এর Average Price এবং Trade Volume-এর উপর ভিত্তি করে হিসাব করা হয়। এটি মার্কেটের Average Price এবং Volume-এর মধ্যে সম্পর্ক Analysis করতে সাহায্য করে।
কিভাবে কাজ করে?
VWAP হিসাব করা হয় প্রতি Trade-এর Price এবং Volume Combine করে, যাতে এটি মার্কেটের Overall Average Price প্রদান করে।
- যখন Price VWAP-এর উপরে থাকে, এটি Bullish (Uptrend) নির্দেশ করে।
- যখন Price VWAP-এর নিচে থাকে, এটি Bearish (Downtrend) নির্দেশ করে।
14. Volume
Volume হল একটি নির্দিষ্ট সময়কালে কোন Security বা মার্কেটে Trade করা Total Share বা Contract-এর সংখ্যা। এটি Technical Analysis-এর একটি গুরুত্বপূর্ণ Indicator এবং Price পরিবর্তনের Strength বা Weakness সম্পর্কে ধারণা দেয়।
কিভাবে কাজ করে?
High Volume: যখন Trading Volume বেশি থাকে, তখন এটি সাধারণত মার্কেটের Strong Investor Interest এবং Conviction-এর Suggest দেয়, যা Price Movement Continue কে অব্যাহত রাখতে সহায়ক।
Low Volume: Low Trading Volume মার্কেটের Uncertainty বা Lack Of Interest নির্দেশ করতে পারে, যা প্রায়ই Small Price Movement এবং Potential Reversal সৃষ্টি করতে পারে।
15. Price Oscillator (PO)
Price Oscillator (PO) হল একটি Technical Indicator যা দুটি Difference Time Period-এর Moving Average-এর মধ্যে পার্থক্য Measure করে। এটি মার্কেটের Trend এবং Momentum -এর নির্দেশ করতে সহায়ক হয়। এটি প্রধানত Stock বা Security Price এবং তার Moving Average-এর মধ্যে পার্থক্য প্রদর্শন করে।
কিভাবে কাজ করে?
Price Oscillator সাধারণত দুটি Moving Average-এর পার্থক্য হিসাব করা হয়: Short-Term Moving Average (12-day) এবং Long-Term Moving Average (26-day), তবে ট্রেডাররা তাদের প্রয়োজনে Timeframe Change করতে পারেন।
- Crossover: Price Oscillator যখন তার 0 Line কে উপরের দিকে Cross করে, তখন এটি Buy Signal হতে পারে। আর যখন এটি 0 Line কে নিচের দিকে Cross করে, তখন এটি Sell Signal হতে পারে।
- Divergence: Price Oscillator এবং Price Chart-র মধ্যে Divergence সংকেত দিতে পারে যে Price Reversal হতে পারে বা Trend Weak হতে পারে।
Also Read: Delta in Options কি? এবং এটি কীভাবে কাজ করে?
Successful Options Trading এর জন্য প্রয়োজনীয় Tips
Option Trading অত্যন্ত লাভজনক হতে পারে, তবে এতে Significant Risk থাকে। Effectively Trade করতে এবং Risk কমাতে এই গুরুত্বপূর্ণ Point গুলি মনে রাখা প্রয়োজন:
- Avoid Out-of-the-Money Options: ATM বা ITM Option বেছে নেওয়া উচিত , কারণ এগুলির Profit-এর সম্ভাবনা বেশি।
- Set Stop Loss and Target: Risk Limit করুন এবং Profit Secure রাখুন।
- Limit Capital Exposure: Single Trade-এ আপনার Total Capital-এর 10% এর বেশি Allocate করা উচিত নয়। এটি আপনার Risk Limit রাখতে এবং Significant Loss এড়াতে সাহায্য করবে।
- Don’t Rely on One Indicator: Better Signal এর Multiple Indicator ব্যবহার করুন।
Also Read: অপশন ট্রেডিং এর ATM, ITM, OTM কি?
কিভাবে Option Trading এর জন্য Technical Indicator ব্যবহার করবেন?
Technical Indicator গুলি Trader দের Trend, Momentum, Volatility, এবং Price Level এর মাধ্যমে Entry এবং Exit Point Optimise করতে সাহায্য করে। এগুলি Effectively ব্যবহার করার জন্য:
- Use Multiple Indicators for Reliable Signals: MA এবং RSI এর মতো Trend এবং Momentum Indicator একসাথে ব্যবহার করুন।
- Match Time Frames: Monthly Option গুলির জন্য Daily Chart এবং Weekly Option গুলির জন্য 5-15 Min এর Chart ব্যবহার করুন।
- Adjust Indicators for Market Volatility:High Volatility তে Bollinger Bands Spacious করুন।
- Avoid Overcomplicating: 2-3 টি Indicator এর মধ্যে Stick থাকুন, যাতে আপনার Strategy টি Simple এবং Effective থাকে।
Also Read: Option Trading এ Gamma কি এবং এটি কীভাবে ব্যবহার করা হয় ?
আপনার Trading Style অনুযায়ী সঠিক Indicator Choose করা
- Bullish Market: Moving Average Crossovers এবং VWAP ব্যবহার করুন।
- Bearish Market: Put-Call Ratio (PCR) এবং Bollinger Bands ব্যবহার করুন।
- Sideways Market: RSI + EMA ব্যবহার করুন।
- High Volatility Market: MACD + Bollinger Bands ব্যবহার করুন।
Conclusion
Option Trading সফলতার জন্য বিভিন্ন Indicator-এর Combination ব্যবহার করুন, যেমন EMA Trend Analysis এ, RSI Momentum, Bollinger Bands Volatility এবং VWAP Fear Value Analysis এ। Risk Management ও Market Condition অনুযায়ী মানিয়ে চললে Success পাওয়ার সম্ভাবনা বাড়ে।
FAQs
সেরা Indicator আপনার Strategy-এর উপর নির্ভর করে, তবে EMA (Exponential Moving Average) Trend Analysis-এর জন্য এবং RSI (Relative Strength Index) Momentum-র জন্য জনপ্রিয়।
কোনো Indicator 100% সঠিকতা দিতে পারে না, তবে Multiple Indicator ব্যবহার করলে Reliability বাড়ে।
Profitable মার্কেট Condition-এর উপর নির্ভর করে, তবে VWAP (Volume Weighted Average Price) এবং Bollinger Bands Trending মার্কেটে ভালো কাজ করে।
Leading Indicator , যেমন RSI এবং Stochastic Oscillator, এগুলি Future Price Movement Predict করতে সাহায্য করে।
Successful Trading এর জন্য একটি Disciplined Approach, Risk Management এবং Multiple Indicator এর Effective ব্যবহার প্রয়োজন।
I am Insignia Series 10 student,59yrs. old .It’s regret to say that out of 15 indicators, Price oscillator,VWAP ,ATR, ADX,STOCHASTIC OSCILLATOR and MFI didn’t taught us by
your teacher of INVESMATE. So please kindly arrange to teach me the other indicators and oblige.
,
Nice 👌
Helpful information!
very informative