National Pension Scheme (NPS) হলো একটি Government-Backed Retirement পরিকল্পনা যা সর্বপ্রথম 2004 সালে চালু হয়। এটি সাধারণত Retirement এর পরে Financial Security Ensure করে এবং ভারতের Stock মার্কেটে Retail Participation বাড়াতে, Equity সহ বিভিন্ন Asset Class এ Investment করতে সাহায্য করে।
ভারতে Equity Performance-এর Overview
Retail Participation Growth: SIP Contribution (যেমন NPS এবং অন্যান্য) Significantly October 2024-এ সর্বোচ্চ ₹25,322.74 কোটিতে পৌঁছেছে, যা September এর ₹24,508.73 কোটির তুলনায় বেশি, যেখানে এক বছর আগে October 2023-এ SIP Contribution ছিল মাত্র ₹16,928 কোটি। এর ফলে, October 2023 থেকে October 2024-এর মধ্যে SIP Contribution 49.6% বৃদ্ধি পেয়েছে।
আসুন বিস্তারিত ভাবে Equity Market এ NPS এর ভূমিকা এবং তার Overall Impact Explore করি।
Role of NPS In Equity Markets
Equity Exposure In NPS
NPS-এর মাধ্যমে গ্রাহকরা তাদের Contribution-এর একটি অংশ Equity Markets-এ Allocate করতে পারেন, যা Long-Term Wealth Creation-এ সহায়ক।
Tier I: Tier I একটি Permanent Retirement Account যেখানে Subscriber এবং তাদের Employer-এর Regular Contribution জমা হয় এবং Scheme/Fund Manager-এর মাধ্যমে Invest হয়।
- Equity Allocation: Maximum 75%।
- Minimum Contribution: Tier I Account Open করতে ₹500 এবং বছরে ₹1,000 টাকা প্রয়োজন।
Tier II: Tier II একটি Voluntary Withdrawal Account, যেটি তখনই খোলা যায় যখন কোনো ব্যাক্তির একটি Active Tier I Account থাকে।
- Equity Allocation: Maximum 100%।
- Minimum Contribution: Tier I Account Open করতে ₹250 টাকা প্রয়োজন, বছরে কোনো ন্যূনতম সীমা নেই।
- Tier I-এ যেকোনো সময় Switch করা যায়।
- 60 বছরের নিচে: Maximum 75% Equity তে Allocate করতে পারে।
- 60 বছরের ঊর্ধ্বে: Equity Cap কমে 50%-এ।
Also Read : Life Insurance Policy এবং তাদের Types ও Benefits
Performance Of NPS Equity Plans
- Historical Data অনুযায়ী, NPS Equity Funds 10 বছরে Average Annualized Return 12-15% দিয়েছে।
- Example: Tier I Equity Plans: 5-year CAGR 12.2%, 10-year CAGR 14.7% (March 2024 পর্যন্ত) ।
Types Of NPS Accounts
NPS Equity Exposure Long-Term Wealth Creation এবং Disciplined Investing-এর একটি কার্যকর উপায়।
Professional Fund Management
NPS-এর Funds, Pension Fund Managers (PFMs)–এর মাধ্যমে পরিচালিত হয়, যাদের উপর Pension Fund Regulatory And Development Authority (PFRDA)-এর নজরদারি থাকে।
- PFMs এর মধ্যে HDFC Pension Fund, SBI Pension Fund, LIC Pension Fund সহ আরও অনেক সংস্থা অন্তর্ভুক্ত।
- Investment Strategy: এই Funds Large-Cap, Mid-Cap, এবং Small-Cap Equities-এর একটি Diversified Portfolio-তে Invest করে, যা Balanced Growth নিশ্চিত করে।
Tax Benefits To Boost Equity Investments
Employee Tax Benefits For Self-Contribution:
NPS-এ Contribution-এর জন্য Employees নিচের Tax Benefits Claim করতে পারেন:
- Section 80CCD (1): Basic + DA-এর 10% পর্যন্ত Tax Deduction, সর্বোচ্চ ₹1.5 লাখ (Section 80CCE-এর অধীনে) ।
- Section 80CCD(1B): অতিরিক্ত ₹50,000 Tax Deduction, যা ₹1.5 লাখ Limit-এর বাইরে।
Also Read: A Complete Guide to Taxation of Stock Market Income Tax
Also Read: Income Tax Return(ITR)
Employee Tax Benefits on Employer Contributions:
Employer's Contribution:
Basic + DA-এর 10% পর্যন্ত বা Central Government-এর ক্ষেত্রে 14% পর্যন্ত Tax Deduction Section 80CCD (2)-এর অধীনে ছাড় পেতে পারেন।
Budget 2024 অনুযায়ী, 14% Contribution Limit 1st April 2025 থেকে কার্যকর হবে।
Tax Benefits For Self-Employed People:
- Section 80CCD(1): Gross Income-এর 20% পর্যন্ত Tax Deduction, সর্বোচ্চ ₹1.5 লাখ (Section 80CCE-এর অধীনে)।
- Section 80CCD(1B): অতিরিক্ত ₹50,000 Tax Deduction, ₹1.5 লাখ Limit-এর বাইরে।
Risk Mitigation Through Auto Choice
Risk-Averse Investors-এর জন্য Retirement-এর সময় Corpus সুরক্ষিত রাখতে NPS Auto Choice Option Offer করে, যেখানে বয়স বাড়ার সাথে সাথে Equity Allocation ধীরে ধীরে কমতে থাকে।
উদাহরণ: বয়স 25-এ Equity Allocation সর্বোচ্চ 75% থাকে, যা বয়স 60-এ কমে 15%-এ নেমে যায়।
Comparison with Other Retirement Investment Options
Conclusion
NPS Structured Exposure, Low Costs, এবং Strong Returns-এর মাধ্যমে Equity Participation বাড়ায়, যা Long-Term, Tax-Efficient Wealth Creation এবং Market Stability-র জন্য একটি আদর্শ পছন্দ।
FAQs
Tier I: সর্বোচ্চ 75%
Tier II: সর্বোচ্চ 100%.
Employees: ₹2 লাখ পর্যন্ত (Sections 80C, 80CCD(1), এবং 80CCD(1B)-এর অধীনে)Tax Benefits পেতে পারেন।
Self-employed: ₹2 লাখ পর্যন্ত (Sections 80CCD(1) এবং 80CCD(1B)-এর অধীনে)Tax Benefits পেতে পারেন।।
বয়স বাড়ার সাথে সাথে Equity Allocation কমে (যেমন, 25 বছর বয়সে 75%, 60 বছর বয়সে 15%) ।
Tier I Equity Funds-এর 10 বছরের গড় Return: 12–15%।
NPS Long-Term Retirement Planning, Higher Returns (12-15%), এবং Tax Benefits এর জন্য ভালো, যেখানে FD Short-Term Goal এর জন্য Guaranteed Returns এবং Liquidity দেয়। আপনার Goals এবং Risk Appetite অনুযায়ী বেছে নিন।
Leave a Reply